Hvordan aksjeopsjoner beskattes For individuelle investorer der ute som driller i børsnoterte aksjeopsjoner for første gang, må du vite hvordan disse verdipapirene blir beskattet. For de uinitierte, kan vi begynne med noen definisjoner. Et opsjonsalternativ gir innehaveren (opsjonseier) rett til å selge et spesifisert børsnotert aksje til en fast pris (strykpris) på eller før en bestemt dato. Et anropsalternativ gir derimot rett til å kjøpe en sikkerhet til en fast pris. Nå, hvis du i stedet for å kjøpe et alternativ, gir du noen andre et put - eller anropsalternativ, du er en opsjonsforfatter. Som sådan får du en premie (avgift) fra innehaveren for å ta risikoen. Som rettighetshaver kan du få ditt valg enten ved å betale en premie til en forfatter for et nyutstedt alternativ eller ved å kjøpe et eksisterende alternativ på det åpne markedet. Nå for skattereglene. Hvis du holder alternativer, vil de enten: (1) utløpe uutnyttet på utløpsdatoen fordi de er verdiløse, (2) utøves fordi de er i pengene eller (3) selges før de utløper. Hvis opsjonen utløper, har du åpenbart opprettholdt et hovedstortap vanligvis kort sikt fordi du hadde muligheten for ett år eller mindre. Men hvis det ble holdt lenger, har du et langsiktig kapital tap. For eksempel, si at du kjøper en seks måneders salgsopsjon med en strykpris på 10 per aksje. På utløpsdatoen selger aksjen for 20. Hvis du har noe fornuft, lar du opsjonen utløpe og derved pådra seg et kortsiktig tap på kapital. Rapporter tapet som er prisen (eller premien) du betalte for putten, pluss transaksjonskostnader på del I i skjema 8949, som går inn i Schedule D, ved å angi opsjonsoppkjøpsdato i kolonne (c), utløpsdato i kolonne (d), utløpt i kolonne (e), og kostnaden, inkludert transaksjonsgebyrer, i kolonne (f). Hvis du utøver et putsett ved å selge aksjer til forfatteren til den angitte prisen, trekk opsjonskostnaden (premien pluss eventuelle transaksjonskostnader) fra inntektene fra salget. Kapitalgevinst eller tap er langsiktig eller kortsiktig, avhengig av hvor lenge du eide den underliggende aksjen. Skriv inn gevinsten eller tapet på Form 8949, akkurat som du ville for noen aksjesalg. Hvis du utøver et anropsalternativ ved å kjøpe aksjer fra forfatteren til den angitte prisen, må du legge til opsjonskostnaden til prisen betalt for aksjene. Dette blir din skattegrunnlag. Når du selger, vil du ha en kortsiktig eller langsiktig kapitalgevinst eller tap, avhengig av hvor lenge du holder aksjen. Det betyr at holdbarhetsperioden din tilbakestilles når du utøver alternativet. For eksempel, si at du bruker 1000 på en 8. juli 2014, anropsopsjon om å kjøpe 300 aksjer i XYZ Corp. til 15 per aksje. Den 1. juli 2015 selger den for en robust 35, så du trener. Legg til 1000 opsjonskostnad til de 4.500 som tilbys på aksjene (300 ganger 15). Basen din på aksjen er 5.500, og holdingsperioden begynner 2. juli 2015 dagen etter at du ervervet aksjene. Hvis du selger ditt valg, er det enkelt. Du har en gevinst eller tap som enten er kortsiktig eller langsiktig, avhengig av holdbarhet. Som nevnt får opsjonsforfattere premier for deres innsats. Mottaket av premien har ingen skattemessige konsekvenser for deg, opsjonsforfatteren, til opsjonen: (1) utløper uutnyttet, (2) utøves eller (3) utlignes i en avsluttende transaksjon (forklart nedenfor). Når et opsjons - eller anropsalternativ utløper, behandler du premieutbetalingen som en kortsiktig realisasjonsvinst realisert på utløpsdatoen. Dette gjelder selv om opsjonsvarigheten overstiger 12 måneder. For eksempel, si at du skrev et putsett på 25 per aksje for 1000 aksjer i XYZ Corp. for en premie på 1.500. Dette skaper en forpliktelse for deg å kjøpe 1.000 aksjer til en kurs på 25, og heldigvis for deg, går aksjen til 35, og innehaveren gir klokt muligheten til å utløpe. Du behandler premien fra å skrive det nå utløpte alternativet som en 1,500 kortsiktig kapitalgevinst. Rapporter det på del I i skjema 8949 som følger: Skriv inn utløpsdato for valg i kolonne (c), de 1.500 som salgsoppgang i kolonne (e), utgått i kolonne (f). Hvis du skrev alternativet i året før det utløper, er det ingen skattemessige konsekvenser i det foregående året. Hvis du skriver et putsalternativ som blir utøvet (noe som betyr at du må kjøpe aksjene), reduser du skattegrunnlaget for aksjene du oppnår etter premie du mottok. Igjen, din holdingsperiode starter dagen etter at du ervervet aksjene. Hvis du skriver et anropsalternativ som blir utøvet (som betyr at du selger aksjen), legg premien til salgsinntektene. Din gevinst eller tap er kortsiktig eller langsiktig, avhengig av hvor lenge du holdt aksjene. Med en avsluttende transaksjon kompenseres din økonomiske forpliktelse under opsjonen du skrev, ved å kjøpe et tilsvarende alternativ. For eksempel, si at du skriver et salgsmulighet for 1000 aksjer i XYZ Corp. til 50 per aksje med en utløpsdato 5. juli 2015. Mens dette forplikter deg til å kjøpe 1000 aksjer på 50, kan det kompenseres ved å kjøpe et put-alternativ for 1000 aksjer på 50 per aksje. Du har nå både en forpliktelse til å kjøpe (under putsettet du skrev) og en avregningsrett til å selge (under putsettet du kjøpte). For skattemessige formål er kjøpet av avregningsalternativet en avsluttende transaksjon fordi den effektivt kansellerer alternativet du skrev. Kapitalgevinsten eller tapet er kort sikt per definisjon. Beløpet er forskjellen mellom premien du mottok for å skrive opsjonen og premien du betalte for å inngå i den avsluttende transaksjonen. Rapporter gevinsten eller tapet i skatteåret du foretar den avsluttende transaksjonen. For å trekke fra tap av opsjoner gjelder de foregående regler for såkalte nøkkede alternativer. Hvis du har en utligningsposisjon med hensyn til alternativet, har du en tverrsnitt. Et eksempel på en splash er når du kjøper et put-alternativ på verdsatt lager du allerede eier, men er utelukket fra å selge for øyeblikket under SEC-regler. Si put-alternativet utløper nær slutten av året. Hvis du fortsatt eier avregningsposisjonen (aksjen) ved årsskiftet, er tapet ditt fra det utløpte alternativet vanligvis fradragsberettiget i den utstrekning det overstiger den urealiserte gevinsten på aksjen. Eventuelt overskudd er utsatt til det året du selger aksjen. Se IRS-publikasjon 550 på irs. gov for mer om straddles. Beslektede emner Copyright copy2017 MarketWatch, Inc. Alle rettigheter reservert. Intradag Data levert av SIX Financial Information og underlagt vilkår for bruk. Historiske og nåværende sluttdatoer levert av SIX Financial Information. Intradag data forsinket per bytte krav. SampPDow Jones-indekser (SM) fra Dow Jones amp Company, Inc. Alle anførselstegn er i lokal utvekslingstid. Realtid siste salgsdata levert av NASDAQ. Mer informasjon om NASDAQ-handlede symboler og deres nåværende økonomiske status. Intradag data forsinket 15 minutter for Nasdaq, og 20 minutter for andre utvekslinger. SampPDow Jones-indekser (SM) fra Dow Jones Amp Company, Inc. SEHK intraday data er levert av SIX Financial Information og er minst 60 minutter forsinket. Alle anførselstegn er i lokal utvekslingstid. Ingen resultater funnetFå det meste ut av ansattes opsjonsopsjoner En ansattaksjonsplan kan være et lukrativt investeringsinstrument hvis det er riktig forvaltet. Av denne grunn har disse planene lenge tjent som et vellykket verktøy for å tiltrekke toppledere, og de siste årene har blitt et populært middel for å lokke ikke-ledende ansatte. Dessverre unnlater noen fortsatt å dra full nytte av pengene generert av deres ansattebeholdning. Forstå arten av aksjeopsjoner. beskatning og virkningen på personlig inntekt er nøkkelen til å maksimere en slik potensielt lukrativ fordel. Hva er en ansattaksjonsopsjon En ansattopsjonsopsjon er en kontrakt utstedt av en arbeidsgiver til en ansatt for å kjøpe et bestemt antall aksjer i selskapsbeholdningen til en fast pris for en begrenset periode. Det er to brede klassifiseringer av opsjoner utstedt: ikke-kvalifiserte aksjeopsjoner (NSO) og incentivaksjoner (ISO). Ikke-kvalifiserte aksjeopsjoner adskiller seg fra opsjonsopsjoner på to måter. For det første tilbys NSOs til ikke-ledende ansatte og utenfor styremedlemmer eller konsulenter. I kontrast er ISOs strengt reservert for ansatte (nærmere bestemt ledere) av selskapet. For det andre mottar ikke-godkjente opsjoner ikke spesiell føderal skattebehandling, mens incentivopties gis gunstig skattemessig behandling fordi de oppfyller bestemte lovbestemte regler beskrevet i Internal Revenue Code (mer om denne gunstige skattebehandlingen er gitt nedenfor). NSO og ISO-planer har felles trekk: de kan føle seg komplekse Transaksjoner innenfor disse planene må følge spesifikke vilkår som fremgår av arbeidsavtalen og Internal Revenue Code. Grant Dato, Utløp, Vesting og Trening Til å begynne med, er ansatte vanligvis ikke gitt full eierskap av opsjonene på kontraktens startdato (også kjent som tildelingsdato). De må overholde en bestemt tidsplan som kalles opptjeningsplanen når de utøver sine opsjoner. Fortjenesteplanen begynner på dagen for opsjonene og listes datoene som en ansatt kan utøve et bestemt antall aksjer. For eksempel kan en arbeidsgiver gi 1000 aksjer på tildelingsdagen, men et år fra den datoen vil 200 aksjer avgis (den ansatte har rett til å utøve 200 av de første aksjene som først er innvilget). Året etter er det ytterligere 200 aksjer, og så videre. Fortjenesteplanen etterfølges av en utløpsdato. På denne dagen forbeholder arbeidsgiveren ikke lenger retten til at arbeidstakeren til å kjøpe aksjeselskap i henhold til avtalen. En aksjeopsjon tildeles til en bestemt pris, kjent som utøvelseskursen. Det er prisen per aksje som en ansatt må betale for å utøve sine valg. Utnyttelseskursen er viktig fordi den brukes til å bestemme gevinsten (kalt priseelementet) og avgiften som skal betales på kontrakten. Kjøpselementet beregnes ved å trekke utløsningsprisen fra markedsprisen på selskapets aksje på datoen alternativet utøves. Skattepliktige ansattes opsjonsopsjoner Inntektskoden har også et sett regler som en eier må adlyde for å unngå å betale heftige skatter på hans eller hennes kontrakter. Beskattningen av opsjoner på opsjoner avhenger av hvilken type opsjon som eies. For ikke-kvalifiserte aksjeopsjoner (NSO): Tilskuddet er ikke skattepliktig. Beskatning starter ved treningstidspunktet. Kjøpselementet til et ikke-kvalifisert aksjeopsjon betraktes som kompensasjon og skattes til ordinære skattesatser. For eksempel, hvis en ansatt er gitt 100 aksjer i Aksje A til en utøvelseskurs på 25, er markedsverdien av aksjen på tidspunktet for trening 50. Bargain elementet på kontrakten er (50 - 25) x 1002 500 . Vær oppmerksom på at vi antar at disse aksjene er 100 beregnede. Salget av sikkerheten utløser en annen skattepliktig hendelse. Hvis arbeidstakerne bestemmer seg for å selge aksjene umiddelbart (eller mindre enn ett år fra utøvelse), vil transaksjonen bli rapportert som en kortsiktig realisasjon (eller tap) og vil bli skattepliktige til ordinære skattesatser. Dersom medarbeiderne bestemmer seg for å selge aksjene et år etter utøvelsen, vil salget bli rapportert som en langsiktig gevinst (eller tap) og skatten vil bli redusert. Incentive aksjeopsjoner (ISO) mottar spesiell skattemessig behandling: Tilskuddet er ikke en skattepliktig transaksjon. Ingen skattepliktige hendelser rapporteres ved utøvelse, men kjøpselementet i et incentiv aksjeopsjon kan utløse alternativ minimumskatt (AMT). Den første skattepliktige hendelsen skjer ved salget. Dersom aksjene selges umiddelbart etter at de er utøvet, behandles fripostelementet som ordinær inntekt. Gevinsten på kontrakten vil bli behandlet som en langsiktig kapitalgevinst dersom følgende regel er hedret: Lagrene må holdes i 12 måneder etter trening og bør ikke selges før to år etter tildelingsdatoen. For eksempel, anta at A-aksje A er gitt 1. januar 2007 (100 innvilget). Konsernsjefen utøver opsjonene 1. juni 2008. Dersom han eller hun ønsker å rapportere gevinsten på kontrakten som en langsiktig kapitalgevinst, kan aksjene ikke selges før 1. juni 2009. Andre overveielser Selv om tidspunktet for aksjer alternativ strategi er viktig, det er andre hensyn å bli gjort. Et annet viktig aspekt ved opsjonsplanleggingen er effekten av disse instrumentene på den samlede eiendelfordelingen. For at investeringsplanen skal lykkes, må eiendelene være riktig diversifisert. En ansatt bør være forsiktig med konsentrerte stillinger på selskapets aksjer. De fleste finansielle rådgivere antyder at selskapsbeholdningen skal utgjøre 20 (maksimalt) av den samlede investeringsplanen. Mens du kan føle deg komfortabel å investere en større andel av porteføljen din i ditt eget selskap, er det bare sikrere å diversifisere. Rådfør deg med en finansiell skattespesialist for å fastslå best mulig utførelsesplan for porteføljen din. Bottom Line Konseptuelt er opsjoner en attraktiv betalingsmetode. Hvilken bedre måte å oppmuntre ansatte til å delta i veksten av et selskap enn ved å gi dem et stykke kaken. I praksis kan imidlertid innløsning og beskatning av disse instrumentene være ganske komplisert. De fleste ansatte forstår ikke skatteeffekter av å eie og utøve sine opsjoner. Som et resultat, kan de bli tungt straffet av onkel Sam og savner ofte noen av pengene som genereres av disse kontraktene. Husk at å selge medarbeiderbeholdning umiddelbart etter trening, vil indusere den høyere kortsiktige kapitalgevinstskatten. Venter til salget kvalifiserer for mindre langsiktig kapitalgevinst skatt kan spare deg hundrevis, eller til og med tusenvis. En type kompensasjonsstruktur som hedgefondsledere vanligvis bruker i hvilken del av kompensasjonen som er resultatbasert. En beskyttelse mot tap av inntekt som ville oppstå hvis den forsikrede døde. Den navngitte støttemottakeren mottar. Et mål på forholdet mellom en endring i mengden som kreves av et bestemt godt og en endring i prisen. Pris. Den totale dollarverdien av alle selskapets utestående aksjer. Markedsverdien beregnes ved å multiplisere. Frexit kort for quotFrench exitquot er en fransk spinoff av begrepet Brexit, som dukket opp da Storbritannia stemte til. En ordre som er plassert hos en megler som kombinerer funksjonene til stoppordre med grensene. En stoppordreordre. Artikler gt Investering gt Skatterammer i handelsvalg Alternativer Skatterammer i handelsalternativer Et spesielt komplekst risikoområde innebærer skatter. Hvis du er som de fleste, forstår du hvordan beskatning fungerer, generelt sett. Når det gjelder alternativer, gjelder det imidlertid noen spesielle regler som kan avgjøre om en bestemt strategi er fornuftig. Kapitalgevinster - skattepliktig fortjeneste fra investeringer er fordelt på kort eller lang sikt. Den normale behandlingen av kapitalgevinst bestemmes av holdbarhetsperioden. Hvis du eier aksjer i 12 måneder eller mer og så selger, blir fortjenesten din behandlet som langsiktig gevinst eller tap. En lavere skattesats blir brukt enn til kortsiktige kapitalgevinster (gevinster på eiendeler som eies mindre enn 12 måneder). Denne regelen gjelder for aksjer og er ganske enkel før du begynner å bruke alternativer også. Da endres kapitalgevinstreglene. Her er 11 regler for opsjonsrelaterte kapitalgevinster skatt: Kortsiktige kapitalgevinster. Generelt sett vil enhver investering du holder i mindre enn 12 måneder beskattes i samme takt som din andre inntekt (din effektive skattesats). Etter 2003 kan denne satsen være så høy som 35 prosent. Prisen er planlagt å stige i 2010 med mindre det er vedtatt ytterligere lovgivning for å endre det. Langsiktig kapitalgevinster. For investeringer holdt i 12 måneder eller mer, gjelder en gunstigere skattesats. Maksimalsatsen på 15 prosent på langsiktige gevinster gjelder for netto gevinster (langsiktig kapitalgevinst minus kortsiktige kapital tap). Denne satsen varer til utgangen av 2008 med mindre fremtidige revisjoner gjøres for å gjøre gunstige priser permanent. Konstruktivt salg. Du kan bli beskattet som om du solgte en investering, selv om du ikke faktisk fullførte et salg. Denne konstruktive salgsregel gjelder når motsetning av lange og korte stillinger er oppgitt i samme sikkerhet. For eksempel, hvis du kjøper 100 aksjer på lager og senere selger korte 100 aksjer av samme aksje, kan den bli behandlet som et konstruktivt salg. De samme reglene kan brukes når opsjoner brukes til sikring av aksjeposisjoner. De avgjørende faktorene inkluderer tiden mellom de to transaksjonene, endringene i prisnivået og de endelige resultatene fra begge sider i transaksjonen. Dette er et komplekst område av skatteretten dersom du er involvert i kombinasjoner og kortsalg, bør du rådføre deg med skatteadministratoren for å avgjøre om konstruktive salgsregler gjelder dine transaksjoner. Vaskesalg. Hvis du selger lager, og innen 30 dager, kjøper den igjen, regnes det som et vaskesalg. Under vaskesalgsregelen kan du ikke trekke et tap når 30 dager ikke er bestått. Samme regel gjelder i mange tilfeller hvor aksjene selges, og innen 30 dager selger den samme personen en pengepost. Gevinster for uutnyttede lange opsjoner. Skatt på lange opsjoner behandles på samme måte som andre investeringer. Gevinsten er kort sikt hvis holdingsperioden er mindre enn 12 måneder, og det er langsiktig om holdeperioden er ett år eller mer. Skatt vurderes i året, den lange stillingen er stengt på to måter: ved salg eller utløp. Behandling av utøvde lange opsjoner. Hvis du kjøper en samtale eller et sett og det utøves, behandles nettbetalingen som en del av lageret på lager. Ved en samtale legges kostnaden til grunnlag i aksjen, og lagerperioden for aksjen begynner dagen etter øvelsen. Holdingsperioden for opsjonen påvirker ikke beholdningsperioden for aksjene i aksjene. I tilfelle av et langt sett som utøves, reduserer nettoprisen til puten gevinsten på lager når putten utøves og aksjer selges. Salg av aksjer under utøvelse av et sett vil være enten langsiktig eller kortsiktig, avhengig av lagerperioden på lager. Skatter på korte samtaler. Premium er ikke beskattet når den korte posisjonen åpnes. Skatt vurderes i året posisjonen er stengt gjennom innkjøp eller utløp, og alle slike transaksjoner behandles som kortsiktige, uansett hvor lenge opsjonsposisjonen forblir åpen. I tilfelle en kort samtale utøves, blir den slående pris pluss premie mottatt som basis for aksjen levert gjennom trening. Skatt på korte sett. Premium mottatt blir ikke beskattet når den korte posisjonen åpnes. Ved å stenge posisjonen gjennom kjøp eller utløp skapes alltid en kortvarig gevinst eller tap. Hvis den korte puten utøves av kjøperen, blir slående pris pluss handelsutgifter grunnlaget for aksjene gjennom trening. Holdingsperioden på aksjen begynner dagen etter utøvelse av kortsettet. Begrensninger av fradrag i forskyvningsposisjoner. De føderale skatteregler regner med at straddles utgjør posisjoner. Dette betyr at enkelte tapsavdrag kan bli utsatt eller begrenset, eller gunstige skattesatser er ikke tillatt. Hvis risikoen reduseres ved å åpne sperren, kan det hende at fire mulige skattemessige konsekvenser kan oppstå. Først kan holdbarhetsperioden med sikte på langsiktige kapitalgevinster bli suspendert så lenge sperren forblir åpen. For det andre kan vaskeforbudsregelen bli brukt mot nåværende tap. Tredje, nåværende fradrag kan bli utsatt til en offsetting etterfølgerposisjon (den andre siden av strengen) er stengt. Fjerde, nåværende kostnader (transaksjonsgebyr og marginalrente, for eksempel) kan bli utsatt og lagt til grunnlag for langspesjonssiden av strengen. Skattebehandling av giftige setter. Det er mulig at et gift sett vil bli behandlet som en justering i lagerbeholdningen, i stedet for å beskattes separat. Denne regelen gjelder bare når setter er anskaffet på samme dag som lager, og når saken enten utløper eller blir utøvd. Hvis du selger putene før utløpet, blir resultatet behandlet som kortsiktig gevinst eller tap. Gevinst og kvalifisering av dekket samtaler. Den mest kompliserte av de spesielle opsjonsrelaterte skattereglene innebærer behandling av kapitalgevinster på lager. Dette skjer når du bruker dekket samtaler. De føderale skattelovene har definert kvalifiserte overførte samtaler med det formål å definere hvordan børsfortjeneste behandles. Det er mulig at en langsiktig kapitalgevinst kan konverteres til kort sikt dersom et ukjent dekket samtal er involvert. Følgende avsnitt gir detaljer og eksempler på hvordan kvalifisering er bestemt.
No comments:
Post a Comment